Reporte de Riqueza Global 2023

Medida en dólares, la riqueza privada neta bajó en US$11.3 trillones (trn) hasta US$454.4trn a finales de 2022 (-2.4% anual). Este es el primer retroceso que registra la riqueza mundial desde 2008. La riqueza por adulto también disminuyó 3.6% anual alcanzando US$84,718 en donde gran parte de esta caída se debió a la apreciación del dólar estadounidense frente a muchas otras monedas. Sobre una base de tipos de cambio constantes, es decir, aislando los efectos por fluctuaciones cambiarias, la riqueza total y la riqueza por adulto habrían crecido 3.4% y 2.2% respectivamente. Estas cifras representan el incremento más bajo de riqueza a tipos de cambio constantes desde 2008. Aplicando el mismo ejercicio en los tipos de cambio y considerando los efectos de la inflación, el resultado refleja una pérdida de riqueza real de 2.6% en 2022. A detalle,los activos financieros contribuyeron más a la caída de la riqueza el año pasado, mientras que los activos no financieros (principalmente bienes raíces) se mantuvieron resilientes, a pesar del acelerado incremento de tasas de interés.

En su desempeño regional, la pérdida de riqueza global se concentró en gran medida en zonas más ricas como América del Norte y Europa, que en conjunto perdieron US$10.9trn. Por su parte, la región de Asia Pacífico registró pérdidas de US$2.1trn, mientras que América Latina resultó con un desempeño atípico, con un aumento total de US$2.4trn, ayudada por una apreciación cambiaria promedio del 6% frente al dólar estadounidense. Encabezando la lista de pérdidas en 2022 está Estados Unidos, que perdió US$5.9trn, lo que se compara con un aumento de US$19.5trn un año antes. Esta es la primera ruptura de una secuencia notable de ganancias que se remontan a la crisis financiera mundial de 2008. Japón, China, Canadá y Australia de igual manera registraron pérdidas superiores al US$1trn. En el otro extremo, los mayores aumentos de riqueza se registraron en Rusia, México, India y Brasil. Por lo que se refiere a la riqueza por adulto, Suiza continuó encabezando la lista con US$ 685,230, seguida de Estados Unidos con US$551,350 y Hong Kong con US$551,190.

En su comportamiento por demografía, la población caucásica no hispana en Estados Unidos observó una disminución en su riqueza en ~4.5%, mientras que la población afroamericana salió casi ilesa de la recesión. Finalmente, resaltó que los hispanos lograron un avance en su riqueza de 9.5%, debido a sus mayores tenencias de activos inmobiliarios en comparación con activos financieros.

El aumento de la desigualdad de riqueza durante la pandemia se revirtió en 2022. La proporción de riqueza en el 1% más rico del mundo experimentó una reducción, aunque todavía estuvo ligeramente por encima del nivel de 2019. A pesar de que este segmento posee ~46% de la riqueza total global, la desigualdad de la riqueza global ha disminuido este siglo debido al crecimiento más rápido logrado en los mercados emergentes (especialmente China).

Otras cifras, sugieren que las personas con mayor patrimonio en dólares en todo el mundo, bajó en 3.5 millones durante el año pasado hasta totalizar en 59.4 millones. Finalmente, el grupo de patrimonio neto ultra alto (en inglés UHNW) con una riqueza superior a US$50 millones habría tenido 22,490 miembros menos. América del Norte representaría el 81% de esta disminución.

Las proyecciones indican que la riqueza mundial aumentará 38% en los próximos cinco años, hasta alcanzar los US$629trn en 2027, gracias al crecimiento de países con ingresos medios. Por otro lado, la riqueza por adulto podría alcanzar US$110,270 en 2027 y la cantidad de personas más acaudaladas podría llegar a 86 millones, en tanto que el número de personas UHNW podría subir a 372,000 (actualmente en 243,060 individuos).

Variación anual de la riqueza real de los hogares a nivel mundial y sus componentes (%)

*La gráfica fue armada usando tipos de cambio suavizados

Fuente:  UBS

Cambio en la riqueza de los hogares en 2022, por región

Fuente:  UBS